Рост криптоотрасли, максимумы Bitcoin и другое: обзор рынка в марте 2022

11 апреля, 2022 / NFT

2022 криптовалюта

  • Цена Bitcoin и Ethereum достигла годовых максимумов.
  • На централизованных биржах отмечается отток BTC.
  • Настроение на рынке улучшилось.
  • Майнеры BTC добыли миллионную монету.
  • Отмечается стремительный рост Terra.
  • Показатель рыночной капитализации стейблкоинов достиг $178 миллиардов.
  • Снижение интереса к NFT.
  • Частичное восстановление сектора DeFi после глобальной коррекции.

Обзор основных криптовалют

  • В начале месяца курс Bitcoin торговался вблизи $45000, и продолжил консолидацию в диапазоне, обозначенном с начала года.
  • 27.03.2022 цена BTC/USD превысила $45 000 с годовалым максимумом в $48189.
  • Курс Ethereum последовал за Bitcoin, установив максимум на уровне $3481.
  • В марте курс Bitcoin вырос на 5,39%, Ethereum — на 12,2%.
  • В первом квартале цена Bitcoin снизилась на 1,46%, а Ethereum — на 10,75%.
  • Положительная динамика роста за март отмечается у Waves (WAVES), анонсировавшего открытие Waves Labs в Америке, Zilliqa (ZIL) благодаря анонсу запуска метавселенной Metapolis, THORChain (RUNE), объявившем о добавлении на платформу синтетических активов, а также Aave (AAVE), объявившего о релизе протокола v3.
  • Стоит отметить рост Loopring (LRC), показавшего рост на фоне объявления GameStop о намерении запустить NFT-маркетплейс на базе проекта Filecoin (FIL) и Ethereum Classic (ETC), который привлек внимание инвесторов и майнеров из-за перехода грядущего ETH на PoS.
  • Аутсайдеры марта – проект Anchor Protocol (ANC), откат на рынке которого произошел по факту голосования за ежемесячный пересмотр процентных ставок, Metis Andromeda (METIS) из-за спада интереса инвесторов и Fantom (FTM), переживший уход разработчика Fantom Foundation Антона Нелла и основателя yEarn Finance Андре Кронье.

Рыночные настроения, корреляции и волатильность

  • «Индекс страха и жадности» оставался «нейтральным» на протяжение всего месяца.
  • После того как ФРС была повышена процентная ставка индикатор укрепился на пункте 25.
март 2022
90-дневные показатели корреляции активов
  • В течение последних двух месяцев замечается укрепление статистической взаимосвязи между Bitcoin и американским фондовым рынком, с установкой новых исторических максимумов.
  • Корреляция между Bitcoin и золотом, наоборот, была нарушена (-0,15). Усиление корреляции крипто и фондового рынка открывает возможность для использования драгоценного металла в качестве инструмента хеджирования рисков.
  • На протяжение последних двух месяцев волатильность BTC колебалась в рамках от 2,81% до 4,5%. Среднее значение составило 3,84% (3,39% — в феврале, 4,25% — в марте).
  • После начала войны отмечается значительный рост коэффициента, так как инвесторам было сложно предугадать реакцию актива на геополитическую ситуацию. К концу марта ситуация несколько стабилизировалась.
  • Коэффициент Шарпа говорит об относительном риске вложений в Bitcoin.

Ончейн-данные

  • Предложение BTC на централизованных торговых платформах снизилось до 2,48 миллионов до уровня значений в ноябре 2018 года.
  • Рост сбережений на некастодиальных кошельках указывает на растущую популярность долгосрочных инвестиционных стратегий. Одной из возможных причин является введение санкций против России, в том числе запрет и блокировка зарегистрированных на биржах аккаунтов. С целью повышения безопасности владельцы криптовалют склоняются  к самостоятельному контролю приватных ключей.
март 2022
Чистая реализованная прибыль биткоин-инвесторов. Данные: Glassnode.
  • На дату 25.03.2022 размер чистой реализованной прибыли BTC-инвесторов достиг $2,3 миллиарда.
  • На улучшение настроения на рынке также указывает рост показателя Net Unrealized Profit/Loss (NUPL), который 31.03.2022 достиг отметки 0,47. Таким образом, около 47% BTC находится в зоне нереализованной прибыли.
  • BTC, находящиеся без движения периодом более года, преодолели отметку в 63%. Это говорит о том что большая часть держателей монеты не продавала монеты в течение последнего года.
  • Согласно индикатору MVRV Z-Score Bitcoin находится выше зоны перепроданности (область, выделенная зеленым цветом), что свидетельствует о продолжении медвежьего рынка.

Ethereum

  • С августа 2021 в сети Ethereum сожжено более 2 миллионов ETH. За последние два месяца из обращения было выведено более 330 000 ETH, в то время как в январе это число составляло 392 000 ETH.
  • По мере падения курса на альткоин снизились и темпы сжигания второй криптовалюты.
  • На централизованных биржах прослеживается отток Ethereum с падением ниже отметки 21 миллион монет, и установлением новых минимумов с 2018 года.
  • Количество заблокированных в протоколах DeFi токенов по-прежнему высокое с долей 27,18%, для сравнения в январе 27,48%.
  • На депозитный контракт было переведено около 11 миллионов, показатель продолжает расти.
  • Интерес валидаторов к Beacon Chain продолжает увеличиваться, отмечаясь ростом 18,5% за последние два месяца.
  • Ходлеры продолжают пополнять запасы ETH, благодаря чему количество адресов с балансом ≥ 32 ETH стремительно начало увеличиваться. На конец марта данный показатель составил более 109000.

Lightning Network

  • Объем транзакций проводимый через сеть Lightning Network (LN) показывает стабильный рост. За два месяца показатель достиг 3640 BTC.
  • В Arcane Research отмечается рост и самой экосистемы, чему поспособствовала легализация Bitcoin в Сальвадоре.

Майнинг, хешрейт, комиссии

  • В марте хешрейт Bitcoin достиг 190 EH/s, однако не смог перешагнуть за исторические максимумы февраля 2022.
  • Майнеры продолжают присоединяться к сети Bitcoin, что отмечается ростом в 2,88% — с 188 EH/s до 193,85 EH/s.
  • Крупнейшими пулами марта стали Foundry USA, AntPool и F2Pool.
  • 01.04.2022 было добыто 19 миллионов BTC. Добыча остальных 2 миллионов потребует около 140 лет.
  • После убыточного февраля последовал прибыльный март по итогам котого майнерам удалось выручить около $1,2 миллиардов.
  • Доходы, полученные от комиссий транзакций в сети Bitcoin составляют немного больше 1%.
  • Что касается Ethereum, то доход майнеров данной криптовалюты показывает стабильное снижение до $1,63 миллиардов.
  • Доходы полученные от комиссий транзакций в сети Ethereum также снизились, составив в процентном соотношении 35,16%.
март 2022
Средняя комиссия за BTC- и ETH-транзакцию
  • Размер комиссий в сети ETH значительно упал до значений июля 2021 (около $6).
  • На конец марта размер средней комиссии за проведение транзакции не превышал $26.
  • Размер комиссий в сети Bitcoin радует стабильностью на уровне $1 – $4.

Торговые объемы

март 2022
Объем торгов на ведущих спотовых биржах, млрд $
  • За март объемы торгов на основных криптобиржах достигли $838 миллиардов, среди лидеров Binance с показателем около $500 миллиардов.

DeFi

  • В течение последних двух месяцев TVL вырос на 22%.
  • По совокупным размерам TVL проект Ethereum остается в лидерах.
  • Стоит отметить двукратный рост проект Terra, TVL которого за столь короткий промежуток времени достиг $29 млрд.
  • После глобальной коррекции многим токенам сектора DeFi удалось удержать позиции, на конец марта большая часть ТОП-20 оказалась в зеленой зоне.
  • Проектом с наилучшей динамикой был отмечен нативный токен кроссчейн-протокола THORChain (RUNE). По итогам марта цена увеличилась на 118%, до $11,86, а показатель рыночной капитализации превысил $3,9 миллиарда.
  • В пространстве Ethereum лучшим проектом стал Curve Finance с ростом показателя до $18,40 миллиарда, следующий за ним MakerDAO с TVL $15,40 миллиарда.
  • Основные объемы заблокированных средств (46%) приходится на Ethereum.
  • Совокупный показатель «Bitcoin на базе Ethereum» составляет около $16 миллиардов с ростом в 22% относительно января. Лидер в сегменте по-прежнему WBTC с показателем рыночной капитализации около $13 миллиардов.

DEX и L2

март 2022
Объем торгов на децентрализованных Ethereum-биржах, млрд $
  • Объемы торгов на децентрализованных торговых площадках значительно сократились с ноября-декабря 2021 года и составили около $67 миллиардов в марте.
  • Лидером по-прежнему является Uniswap, на которую приходится $51 миллиардов. На протяжении двух последних месяцев  протокол Curve опережает SushiSwap с показателя $4,65 миллиардов и $3,65 миллиардов соответственно.
  • За март месяц в различные решения для масштабирования Ethereum внесено 144 313 ETH.
  • За счет роста стоимости цены Ethereum, совокупный TVL в протоколах второго уровня вырос с $6 миллиардов до $7,3 миллиардов. В большей части протоколов зафиксирован приток ликвидности, в числе лузеров – Metis Andromeda и Sorare.
  • Лидером сегмента по TVL был проект Arbitrum, преодолевший отметку в $4 миллиарда.

Стейблкоины

март 2022
Рыночная капитализация стейблкоинов, млрд $
  • За март показатель рыночной капитализации стейблкоинов достиг отметки $178 миллиардов.
  • Лидирующие позиции занимает USDT с показателем в $80 миллиардов. Что касается эмиссии USDC то в прошлом месяце она сократилась с показателем $51,5 миллиардов на конец марта.
  • С UST от Terra наблюдается противоположная ситуация, отмечается увеличение с $13 миллиардов до $16,3 миллиардов.

NFT и GameFi

Отмечается снижение интереса к токенам NFT, о чем говорит уменьшение запроса «NFT» в Google до значений октября 2021, предшествовавших буму игровых токенов и метавселенных. Эти данные подтверждаются спадом объемов на площадке OpenSea, а также активность в разных блокчейнах.

март 2022
Популярные коллекции по объему торгов
  • Коллекции Bored Ape Yacht Club, Mutant Ape Yacht Club и Meebits завершили март значительным приростом объема торгов. Этому росту посодействовал запуск токена управления APE во главе со студией Yuga Labs. Meebits получил известность сразу после запуска уникальной коллекции CryptoPunks.

Активность крупных игроков

март 2022
Крупнейшие публичные компании, удерживающие в резервах биткоин. Данные: Bitcoin Treasuries.
  • Среди публичных компаний, хранящих часть резервов в биткоине, по-прежнему с большим отрывом лидирует MicroStrategy. Стоимость цифрового золота на ее балансе составляет $5,82 млрд по состоянию на 1.04.2022.
  • В конце марта подразделение MicroStrategy, MacroStrategy, получило кредит на $205 млн под залог собственных криптоактивов для покупки биткоина.
март 2022
Резервы LFG и прогнозируемое число биткоинов на балансе организации
  • На начало апреля компания Luna Foundation Guard (LFG) владеет 30 727,9 BTC, необходимые для поддержки собственного стейблкоина UST.
  • По мнению аналитиков Arcane Research, если LFG продолжит скупку BTC в таком же темпе, в ближайшее время резервы превысят 48 тысяч BTC.
  • Интерес к Bitcoin со стороны таких игроков как MicroStrategy и Luna Foundation Guard с большой вероятностью поддерживает цену монеты.
  • За март доля открытого интереса к фьючерсам на Bitcoin на CME выросла на 20% до 12 024 контракта по 5 BTC за каждый.
  • В то же время открытый интерес к фьючерсам на базе Ethereum стабильно идет по нисходящей.

Регулирование

В прошлом месяце президент Украины подписал закон «О виртуальных активах» (ВА), направленный на регулирование оборота криптоактивов в стране. После того как НБУ ввел вынужденные ограничения на валютном рынке, граждане различных стран смогли без преград оказывать финансовую поддержку стране благодаря их использованию. На конец марта криптообществу удалось собрать более $100 миллионов в криптовалютах.

В то же время в России наблюдается противоположная тенденция. На фоне санкций большинство сервисов закрыли или ограничили доступ резидентам страны. В числе платформ, которые отказались от поддержки граждан России:

  •  издатель NFT-игр Animoca Brands,
  • украинские криптовалютные биржи Kuna и WhiteBIT,
  • биржи Южной Кореи Bithumb, Upbit, Coinone, Korbit и Gopax,
  • пулы майнинга Ethermine и Flexpool,
  • компания Circle.

Также о готовности блокировки пользователей, подпадающих под санкции заявили Ripple, Binance, Coinbase, Tether , MetaMask и OpenSea.

В свою очередь, Евросоюз намерен заморозить счета российских чиновников и олигархов, причастных к войне между Россией и Украиной. В США был выдвинут на рассмотрение аналогичный законопроект.

Регуляторы Японии настаивают на том, чтобы локальные криптовалютные платформы соблюдали санкции против РФ. Как стало известно, правительство намерено пересмотреть некоторые пункты в Законе об иностранной валюте и внешней торговле, чтобы ограничить возможность России обходить санкции посредством использования криптоактивов.

 

Комментарии

Актуально